美股今年最大IPO鎖定醫(yī)藥股 公司估值接近268億美元
近來美股的大反彈激活了新股市場。不到兩周時間，華納音樂創(chuàng)下的今年以來最大IPO融資紀(jì)錄就被打破了。美東時間6月16日，專利生物醫(yī)藥特許使用權(quán)收購公司Royalty Pharma以RPRX為股票交易代碼登陸納斯達(dá)克，開盤價44美元，較發(fā)行價大漲57%。以此估算，Royalty Pharma IPO融資超過21.7億美元，刷新了華納音樂最近所創(chuàng)的今年以來美股IPO最高融資紀(jì)錄。
美東時間6月16日，Royalty Pharma盤中一度漲至46.22美元，日內(nèi)最大漲幅達(dá)到65%，最終收漲58.93%，收報44.5美元。Royalty Pharma此次公開上市發(fā)行7768萬股，因投資者需求旺盛，實際募股數(shù)較原計劃的7000萬股多將近11%，發(fā)行價28美元，目標(biāo)發(fā)行區(qū)間為25-28美元。以收盤價算，公司估值接近268億美元。
此前，華納音樂登陸納斯達(dá)克，發(fā)行價為25美元，募集資金超過19億美元，公司市值超過127億美元。
Royalty Pharma創(chuàng)立于1996年，是生物制藥特許權(quán)使用費的最大買家，也是生物制藥行業(yè)創(chuàng)新的主要資助者，成立以來共投資180億美元用于購買暢銷醫(yī)藥產(chǎn)品的特許使用權(quán)。去年，通過收購美國公司福泰制藥旗下囊性纖維化藥物Kalydeco和Trikafta的使用權(quán)，Royalty Pharma獲得抽成收入4.25億美元。
去年Royalty Pharma的年度凈利潤為23.5億美元，是2015年凈利潤5.8億美元的4倍。該公司的投資者已經(jīng)獲得的年度股息約相當(dāng)于公司自由現(xiàn)金流的25%。IPO完成后，公司季度股息約合每股0.15美元。以每股44美元股價折算，股息率為1.3%。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，雖然ZoomInfo和Vroom等非生物醫(yī)藥股推動了新股市場更大范圍的反彈，但Royalty Pharma上市融資創(chuàng)年內(nèi)新高進(jìn)一步確立了生物醫(yī)藥新股的主導(dǎo)地位。
自3月美股暴跌至今，標(biāo)普500指數(shù)醫(yī)藥類板塊累計反彈了將近34%。其中，一些當(dāng)紅醫(yī)藥股暴漲，正在研發(fā)疫苗的兩家公司Moderna和Inovio pharmaceuticals今年的累計漲幅分別高達(dá)253%和327%。醫(yī)療設(shè)備制造商Danaher Corp生產(chǎn)一種快速檢測藥物，產(chǎn)品已于3月獲得FDA批準(zhǔn)，公司股價自年初以來上漲了3.1%。
美國銀行的一項調(diào)研結(jié)果顯示，在接受調(diào)研的基金經(jīng)理中，有48%的經(jīng)理增持了醫(yī)療類股票。
前海開源基金首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家楊德龍也對北京商報記者表示，醫(yī)藥股疫情期間關(guān)注度高，生物醫(yī)藥等公司受資金追捧。長期來看，醫(yī)藥股具有增長趨勢，真正的行業(yè)龍頭具有長期投資價值。
由于美股大盤在今年3月疫情暴發(fā)后跌入熊市低谷后強(qiáng)勁反彈，投資者對一些新股的興趣強(qiáng)烈。
此前有報道稱，大數(shù)據(jù)公司Palantir計劃未來幾周內(nèi)申請公開上市。Palantir在2015年最近一輪私募融資完成后估值約為200億美元。若上述IPO消息屬實，Palantir將有望成為今年又一家上百億估值的美股上市公司，甚至可能刷新Royalty Pharma創(chuàng)造的今年美股IPO融資紀(jì)錄。
